銀保監(jiān)會政策研究局：中國綠色金融發(fā)展回顧與展望

 

綠色金融頂層設計得到強化。我國是全球綠色金融政策體系較為完備的國家之一。2015年，《生態(tài)文明體制改革總體方案》首次提出“建立綠色金融體系”總體目標。2016年，《關于構(gòu)建綠色金融體系的指導意見》明確提出構(gòu)建綠色金融體系的重點任務和具體措施，為綠色金融規(guī)范發(fā)展提供政策保障。2020年，黨的十九屆五中全會再次強調(diào)“發(fā)展綠色金融”。2021年，中共中央、國務院印發(fā)《關于完整準確全面貫徹新發(fā)展理念做好碳達峰、碳中和工作的意見》，要求積極發(fā)展綠色金融，建立健全綠色金融標準體系，為做好金融支持碳達峰、碳中和工作提供了基本遵循。

 

綠色信貸政策體系持續(xù)完善。我國綠色信貸政策起步最早、經(jīng)驗最豐富，綠色信貸在我國綠色金融領域中規(guī)模最大、發(fā)展最成熟。從2007年原銀監(jiān)會發(fā)布《節(jié)能減排授信工作指導意見》開始，《綠色信貸指引》《能效信貸指引》《綠色信貸統(tǒng)計制度》《綠色信貸實施情況關鍵評價指標》等一系列涵蓋監(jiān)管要求、數(shù)據(jù)統(tǒng)計、考核評價、分類指導在內(nèi)的政策體系持續(xù)完善，督促銀行業(yè)金融機構(gòu)從戰(zhàn)略高度發(fā)展綠色金融，在加大對綠色低碳循環(huán)經(jīng)濟的支持力度的同時，注重防范環(huán)境和社會風險，提升自身的環(huán)境和社會表現(xiàn)。截至2021年9月末，國內(nèi)21家主要銀行綠色信貸余額達14.1萬億元，較年初增加2.5萬億元，占各項貸款比重為10.32%。我國綠色信貸規(guī)模多年位居世界第一，資產(chǎn)質(zhì)量整體良好，近5年不良貸款率均保持在0.7%以下。綠色信貸環(huán)境效益逐步顯現(xiàn)，按照信貸資金占綠色項目總投資的比例計算，21家主要銀行綠色信貸每年可支持節(jié)約標準煤超過4億噸，減排二氧化碳當量超過7億噸。

 

綠色債券政策標準逐步趨同。近年來，我國綠色債券市場的基礎性制度不斷統(tǒng)一，市場發(fā)展更加規(guī)范，新發(fā)布的《綠色債券支持項目目錄（2021年版）》對綠色項目的界定更加科學，國內(nèi)標準實現(xiàn)了統(tǒng)一，也與國際通行標準和規(guī)范進一步趨同。據(jù)國際氣候債券倡議組織（CBI）統(tǒng)計，2020年末，我國在境內(nèi)外市場發(fā)行的符合CBI定義的綠色債券規(guī)模位居全球第四，但若考慮所有發(fā)行的貼標綠色債券，則中國為僅次于美國的第二大綠色債券發(fā)行國。

 

綠色保險產(chǎn)品服務日益豐富。我國綠色保險發(fā)展從負債端和資產(chǎn)端雙重發(fā)力，在負債端健全環(huán)境污染責任保險制度，鼓勵綠色保險業(yè)務創(chuàng)新，在資產(chǎn)端將綠色投資納入監(jiān)管評價范圍，激發(fā)保險資管公司業(yè)務創(chuàng)新的積極性。經(jīng)過數(shù)年發(fā)展，綠色保險覆蓋面不斷擴大。據(jù)保險業(yè)協(xié)會調(diào)研統(tǒng)計，2018—2020年，保險業(yè)累計提供45.03萬億元的綠色保險服務，保險范圍涵蓋綠色能源、綠色資源、環(huán)境污染、巨災等多個領域。保險資金運用支持綠色發(fā)展的力度加大，截至2021年6月末，保險資金通過股票、債券、債權(quán)投資計劃、股權(quán)投資計劃等方式投向碳達峰、碳中和、綠色發(fā)展相關產(chǎn)業(yè)賬面余額合計9212.98億元，相關綠色領域投資的債權(quán)投資計劃累計注冊金額約1.06萬億元。

 

綠色信托政策取得較大進展。銀保監(jiān)會明確將“多元化開展綠色信托業(yè)務”納入信托行業(yè)監(jiān)管評價要素，信托業(yè)協(xié)會發(fā)布綠色信托指引，推動信托機構(gòu)積極服務綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展。截至2020年末，綠色信托資產(chǎn)存續(xù)規(guī)模為3593億元，同比增長7.1%，全年新增資產(chǎn)規(guī)模為1200億元；存續(xù)項目數(shù)量為888個，同比增長6.73%，全年新增項目數(shù)量為360個。從支持范圍來看，超過60%的綠色信托資金投向清潔生產(chǎn)和基礎設施綠色產(chǎn)業(yè)升級。從環(huán)境表現(xiàn)來看，2020年綠色信托累計節(jié)約標準煤250萬噸，減排二氧化碳當量超過700萬噸。

 

綠色金融改革試點不斷深化。近些年，我國多個省份相繼開展綠色金融實踐探索，推動綠色金融改革不斷創(chuàng)新。自2017年起，區(qū)域性綠色金融改革試點逐步拓展至六?。▍^(qū)）九地，部分經(jīng)驗已獲得局部推廣。各試點地區(qū)立足于生態(tài)資源環(huán)境稟賦和經(jīng)濟發(fā)展基礎，推動區(qū)域綠色、高質(zhì)量發(fā)展，積累了大量可復制、可推廣的寶貴經(jīng)驗，為全局性綠色金融改革奠定了良好基礎。截至2020年末，試驗區(qū)綠色貸款余額達2368.3億元，占全部貸款余額的15.1%；綠色債券余額達1350.5億元。

 

國際交流合作進一步加深。我國是世界上最早出臺綠色信貸相關監(jiān)管要求、開展綠色信貸統(tǒng)計和關鍵指標評價的國家，為各國銀行監(jiān)管當局提供了示范，多年來一直在國際綠色金融領域發(fā)揮著重要影響。2012年，原銀監(jiān)會參與發(fā)起可持續(xù)銀行網(wǎng)絡（SBN），并在2016年召開的G20杭州峰會上，引領形成綠色金融全球共識。2017年，中國人民銀行參與發(fā)起央行與監(jiān)管機構(gòu)綠色金融網(wǎng)絡（NGFS），推動央行和監(jiān)管機構(gòu)間綠色金融合作。2018年，中國金融學會與倫敦金融城推出《“一帶一路”綠色投資原則》（GIP）。2021年，中歐加快研究綠色金融共同標準。我國銀行保險機構(gòu)積極參與綠色金融領域國際合作，相繼采納“赤道原則”、聯(lián)合國《負責任銀行原則》（PRB）等國際準則，開展跨境投融資合作，支持綠色低碳企業(yè)“走出去”。 本文`內(nèi)-容-來-自；中_國_碳_交^易=網(wǎng) tan pa i fa ng . c om